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股票基金加仓与赎回策略

2020-02-13#理财#基金

本文是来自公众号文章的学习笔记。
不管是股票交易还是基金购买,比较常用的方法是分批买入,而不是一下子把全部的资金都投入进去。这样做的好处是能摊平成本。
但是自己在真正交易的时候却发现了问题:
1.
什么时候该加仓?什么时候不该加仓?
2.
每次加多少呢?
3.
该什么时候赎回好?
之所以有这样的困惑是因为对股票或者基金交易缺少一套完整的理论。缺乏理论的支撑,交易行为缺少原则指导,每次交易依靠的基本是感性的判断。这样的交易行为短期靠运气可能能赚到钱,但想要有长期稳定的收益的话,基本是不可能的。
所以在面对股票交易的加仓与赎回,你需要一个策略。按照这个策略,能让你的每一次交易有了原则指导,不再是纯粹依靠个人感性判断。
先说说一个基本的原则:你的加仓时机和赎回时机,一定是建立在你的计划总投入金额、计划投资时长、预期收益率这三大标尺上。
在投资之前,你需要确定
1.
你打算拿多少钱作为总投入金额。比如你打算投2万元;
2.
你打算投资的时长。1个月、3个月、半年或者更长。这里以10个月为例;
3.
预期收益率。在投资之前,确定这笔资金你的预期收益率想要达到多少。比如15%。
上面三个标尺确定后,就可以制定你的投资计划了。
这里以现在说的最受大众欢迎的基金新能源车(515700)定投为例(这里不涉及题材具体基金的选择,所以假设你已经选后了基金)。你有2万块打算用于定投,根据你对这个题材的观察,打算玩半年10个月左右,预期赚15%左右。
10个月,资金总共2万,所以每个月可以用于投资的金额是 2k。
然后就可以确定你的加仓频率了。一个月一般有20个交易日,极端一点,可以把2k分为20份,每份100元,每个交易日加仓。这就是最原始的最初级的傻瓜式定投。属于青铜段位。
白银段位的选手就是降低频率,从每天一次变为一周一次,一个月4次。这样每次可以加仓的钱是500元。一周有5个交易日,所以你就要选择哪一天加仓。
黄金段位的选手就是再降低频率,每个月2次,每次加1k。
王者段位就是每个月一次,一次直接一步到位。
从不择时的傻瓜式,到每周一次,再到每个月择时一两次,频率的降低考验的其实是你对行情的把控能力的提高,每个人都需要一个循序渐进的过程
这上面说的就是你的定投计划了。有了这个计划,你就可以开始进行定投了。
接下来就来说说前面提到的问题。何时加仓?何时赎回?
何时加仓?
一般来说,每次回调都是加仓的机会,尽量避免追涨。所以问题来了,到底跌多少就该加呢
答案是:不同的标的,有不同的规律。
这个需要你对标的有比较深刻的分析。以中证500为例,原文作者在观察了中证500历史以来,单日涨跌深度和涨跌规律后总结出的两个加仓时机:
1.
单天跌幅超过2个点;
2.
近2~3个交易日累计跌幅超过2个点;
所以我们也可以把这两个作为,来制定自己的加仓时机。
何时赎回?
何时赎回跟你的预期收益率相关
当你的收益率达到了预期收益率后,建议雷打不动地赎回,最好是马上落袋为安。
很多刚入门的投资者最常遇到的问题就是没有制定预期收益,也不知道何时赎回。当看到今天行情好,就想着再等一天,如果明天行情还是好呢。如果明天行情不好,那就会很后悔。如果明天行情还是好的,那么可能又要犹豫了,还会再等第二天、第三天。这样下去,就没尽头了。
记住两个词:落袋为安、知足常乐
投资实际上最考验的就是人性。
所以当你想清楚了投资的三个标尺后(一句话概括就是:打算投多少钱、玩多久、想赚多少),当你每天面对行情时,心态就不同了。
原文作者写了一个模拟的心路历程:
假如你设定的是每周定投一次,每次1K。一周五天里,周一下跌,你就要考虑剩下几天会不会继续跌,因为你只有一次加仓的机会。所以你就该考虑压不压手的问题。如果你不压手,买进去了,第二天继续跌,那你只能眼睁睁看着,这个时候绝对不能加仓。一来是给自己一个教训,二来,你就赌第三天会涨,那么眼前的跌就会被抵消了,所以你先这么安慰自己。 等到第三天真涨了,就罢了,第三如果继续跌,那你也给我忍着。你继续赌第四天会涨,如果第四天涨了,那你就当第三天没跌,你再期待第五天涨,但依然压手。如果你运气实在差,后面一直跌,那你也别加仓。因为你这周的子弹没了呀,等下周一你再补仓,这样你的补仓深度足够深,摊平成本效果更加明显,甚至你可以调用下下周的加仓资金在今天翻倍加仓。如果下周一涨了,那你就再重新审视你的成本和现价的差距,其实如果前面连跌那么久,但凡只要周一不是大涨,你都可以加仓去摊成本的。
上面就是定下规矩后,面对行情的具体心路历程。
所以交易一定得坚持住定下的规矩,原则。因为投资本质就是反人性的,你得靠规矩去帮你抵制人性。
作者今年定投的新标的是新能源汽车、5G、房地产
我自己比较想投的是 新能源汽车、OLED、汽车电子、科技(包括5G和汽车)。